文丨消金界

当下市场，信用贷款遇冷，抵押类贷款撑起了消费金融的半壁江山。

最好的抵押资产非房产莫属。有中介向消金界表示，即便当下整体大环境不好，仅安徽合肥的一个渠道，依然能达到月放款几个亿的水平。

拿中银消金来说，业内人士表示，在刚刚过去的六月，仅武汉地区就实现放款量近亿元，已经赶超去年最高水平。

对于资方而言，房抵贷一直是他们眼中的一块肥肉。

消金界了解到，除四大行外，平安、浦发、兴业、中信、众邦银行等绝大部分银行机构布局了房抵贷。此外，民生、浙商、重庆银行等纷纷放开二抵业务。

“要‘线上 线下’两条腿走路，避免因为监管的政策导致业务量大幅下降。”某民营银行负责人表示，线下房抵业务是对线上小额贷款业务的补充。

然而，消费信贷夫妻两人最高不得超过40万元。囿于这一限制，大多数持牌消金只能选择从二三线城市的二抵业务入手。毕竟拿北上广深的房产作抵押，40万元的额度不过是杯水车薪。

二抵即顺位抵押，通过将尚未还清按揭贷款的房子再作抵押，或者已经被抵押的房子再抵押，获取其剩余价值。拿锦程消金来说，90%的放款都是通过二抵。

消金界了解到，当下市场信用贷款遇冷，但房抵类资产依然得到热捧。有中介向消金界表示，仅安徽合肥的一个渠道，就能达到月放款几个亿的水平。

而主打线下大额贷款的中银消金，业内人士表示，在刚刚过去的六月，仅武汉地区放款量就超过八千万元，已经赶超去年最高水平。

房抵业务增长的背后，对应的是对渠道商的管控。

拿泛华金融金融来说，除了要求渠道商缴纳25%保证金，还要求承担相关连带责任，条件相当严苛。

泛华金融针对渠道商的政策

银行入局房抵业务，大多是小微企业经营贷。疫情之下，国家对中小企业经营贷款进行利息补贴，补贴后利率甚至比房贷利率更低，额度动辄高达千万元。

大行的利率厮杀凶猛，但相对条件严苛，往往要求有实际经营或营业执照。城商行、民营银行和持牌机构的优势，主要体现在政策上的灵活性。

对房屋一抵来说，通常抵押率不高于70%。消金界了解到，此前浙商银行推出一款“7（房抵贷） 2（信用贷）”的产品，先做一抵，抵押率做到七成，剩余价值的20%，再做信用贷款。

这样看来，相当于房屋抵押率做到了九成。然而，由于觉察到其中的风险不可控，如今该产品已被叫停。

围绕房抵贷业务，金融机构衍生出诸多创新型产品。

市场上的常规操作是，贷款到期后，房本可以转贷，坏账有其解决办法。

比如，客户在A家机构贷款到期了，然后找到B家贷款机构，中间找家机构做垫桥过资，贷款就从A家转到了B家。

按照市场价一天1‰来算，垫资100万元一天需要1000元，通常垫资需要两周左右的时间。比如，大道金服等机构就专门提供垫资服务。

房抵还不动了，就往高的成数转。只要被抵押的房子“有空间”（抵押率在70%以下），这样的操作可以重复多次。

“有客户一套房产被抵押了七次，房没耽误住，钱没耽误用，还能享受房产升值，”这样的话术通常来自中介口中。

而在今年银行机构普遍降息的背景下，一些客户通过上述操作，也可以将产品转至利率更低的银行。

此外，针对想贷款又不想做房产抵押的客户，可以选择按揭房信用贷，仅凭房产复印件和工作证明即可放款。

此外，平安普惠的“房贷贷”、友金普惠的“抵押房跟随贷”，均提供类似服务。

金融机构做房抵贷，赌的就是房价上行。

“即便真的逾期，前几期不还款的也很少；如果已经还了几期，贷款余额也会减少。”某持牌消金负责人表示，相较于信用贷款，房抵贷业务整体风险可控，一般逾期率能控制在1%左右。

毕竟房抵贷市场目前最大的风险来自于房价下跌。按照七成的抵押率来看，只要房价下跌不超过30%，则不存在显著风险。